สาระ Fund วันละนิด: ในวันที่ “ธุรกิจกองทุน” ยังคงเนื้อหอมและมีข่าวลือออกมาเป็นระยะๆ ล่าสุดก็ข่าวปล่อยจากต่างประเทศถึงการที่ “แบงก์ขนาดใหญ่” ในไทย 2 แห่ง จะขาย “บลจ.” ของตัวเอง ซึ่งมีขนาดใหญ่เป็นอันดับ1 และ 2 ในอุตสาหกรรมกองทุน


แม้ทางแบงก์แม่จะออกมา “สยบข่าวลือ” ไปเรียบร้อยแล้ว แต่ในวงสนทนาก็ยังไม่ได้สงบจบลงไปด้วยแต่ประการใด


ซึ่งไม่น่าแปลกใจอะไร...เพราะกลยุทธ์การเข้า “ซื้อบลจ.” ในไทยเพื่อต่อยอดการเติบโตในธุรกิจกองทุนในไทยนั้น ไม่ได้เพิ่งเกิดขึ้นครั้งแรกเสียเมื่อไร แต่มีเกิดขึ้นมานานแล้ว...อย่างต่อเนื่อง


ล่าสุดเมื่อวันที่ “11 ก.ค. 22” ก็ได้ฤกษ์ทำคลอดเปิดตัวอย่างเป็นทางการของ “บลจ.อีสท์สปริง (ประเทศไทย)” ผลลัพธ์จากสมการควบรวมระหว่าง ‘บลจ.ทหารไทย’ และ ‘บลจ.ธนชาต’ นั่นเอง จนขึ้นแท่นเป็นบลจ.ใหญ่ “อันดับ6” ในอุตสาหกรรมกองทุนในปัจจุบัน


วันนี้ ทีมงาน ‘Wealthythai’ จะพาไปเปิด “สูตรโตเร่งรัด” ของเหล่าบลจ.ที่เคยเกิดขึ้นในอุตสาหกรรมกองทุนไทยให้ฟังกัน

ย้อนรอย 5 ดีล “ซื้อบลจ.” ในอุตสาหกรรมกองทุน

ในช่วง 2 ทศวรรษที่ผ่านมา มีการ “เข้าซื้อบลจ.” เกิดขึ้นอย่างน้อย 5 ครั้งด้วยกัน มีทั้งเล็กและใหญ่และส่วนใหญ่จะเป็น “บริษัทต่างชาติ” ที่มีเงินหนาและต้องการขยับขยายธุรกิจกองทุนในไทยให้โตแบบก้าวกระโดด ซึ่งแม้หลายคนจะมองว่า...เป็น “การโตแบบครั้งเดียวจบ” ก็ตาม แต่ปฏิเสธไม่ได้ว่า...เมื่อฐานธุรกิจใหญ่ขึ้นก็มีโอกาสที่ธุรกิจจะโตได้ดีกว่าเช่นกัน (แม้เสียงที่ไม่เห็นด้วยจะไม่มองเช่นนั้นก็ตาม เพราะเชื่อว่าเงินเหล่านี้พร้อมจะโยกย้ายเปลี่ยนค่ายไปไหนก็ได้ ซื้อมาแล้ว...เงินลดหดหายไปก็เกิดขึ้นได้เช่นกัน นานาจิตตัง)


มาดู 5 ดีล “การซื้อบลจ.” ที่เกิดขึ้นในช่วงที่ผ่านมากันเลยดีกว่า และปัจจุบันใหญ่อันดับเท่าไรในอุตสาหกรรม “กองทุนรวม” กันบ้าง

1. “บลจ.กรุงศรี” ซื้อ “บลจ.พรีมาเวสท์”...ปัจจุบันใหญ่เป็น “อันดับ 5”

2. “พรูเดนเชียล” ซื้อ “บลจ.ทหารไทย” และ “บลจ.ธนชาต”...ดำเนินธุรกิจภายใต้ชื่อ “บลจ.อีสท์สปริง (ประเทศไทย)” ปัจจุบันใหญ่เป็น “อันดับ7”

3. “บลจ.ยูโอบี (ประเทศไทย)” ซื้อ “บลจ.ไอเอ็นจี (ประเทศไทย)”...ปัจจุบันใหญ่เป็น “อันดับ8”

4. “บลจ.พรินซิเพิล” ซื้อ “บลจ.ฟินันซ่า”...ปัจจุบันใหญ่เป็น “อันดับ10”

5. “คิงไว กรุ๊ป (ประเทศไทย)” ซื้อ “บลจ.แมนูไลฟ์ (ประเทศไทย)”...ปัจจุบันใหญ่เป็น “อันดับ20” ดำเนินธุรกิจภายใต้ชื่อ “บลจ.คิง ไว (เอเชีย)”
   
   

“และข่าวลือที่ยังคงเป็นเรื่องเล่าซุบซิบในแวดวงกองทุนในปัจจุบัน ถึงการขาย 2 บลจ.ยักษ์ใหญ่อันดับ1 และ 2 ของไทยอย่าง ‘บลจ.กสิกรไทย’ และ ‘บลจ.ไทยพาณิชย์’ ซึ่งหากเกิดขึ้นก็จะส่งให้ผู้ซื้อขยับสู่เบอร์ 1 และ 2 ของอุตสาหกรรมกองทุนรวมไทยในทันที (แต่ปัจจุบันยังเป็นแค่เสียงลือ...เสียงเล่าอ้างเท่านั้นนะ ลือว่า...ค่ายกสิกรไทยน่าจะขายเพียงบางส่วนแต่ยังถือหุ้นอยู่ ยังมีบลจ.ของตัวเอง ส่วนค่ายไทยพาณิชย์พร้อมขายหมดไม่มีบลจ.ลูกอีกต่อไป ซึ่งทางต้นสังกัดของ 2 บลจ.ก็ออกมาสยบข่าวลือไปแล้วก่อนหน้านี้”

“อีสท์สปริง” ลั่นขอขึ้นแท่น “Top5” บลจ.ใหญ่สุดของไทยภายใน 4 ปี...พร้อมเพิ่มสัดส่วนการถือหุ้นของ “พรูเด็นเชียล” เต็มแม็กซ์ 100%

มาถึง “บลจ.อีสท์สปริง (ประเทศไทย)” ซึ่งถือเป็นบลจ.ที่เกิดขึ้นภายใต้การควบรวมของ “บลจ.ทหารไทย” และ “บลจ.ธนชาต” ซึ่งเป็นดิวซ์ซื้อบลจ.ครั้งใหญ่ล่าสุดของอุตสาหกรรมกองทุนไทย ใช้กระบวนการมาตั้งแต่ปี2018 และแจ้งเกิดเรียบแล้วในวันที่ 11 ก.ค. 22 ที่ผ่านมา ขึ้นแท่นบลจ.ที่มีขนาดใหญ่ “อันดับ6” ในอุตสาหกรรม (รวมทุกธุรกิจทั้งกองทุนรวม, กองทุนสำรองเลี้ยงชีพ, กองทุนส่วนบุคคล”


โดย “อดิศร เสริมชัยวงศ์” กรรมการผู้จัดการ บลจ.อีสท์สปริง (ประเทศไทย) บอกว่า สัดส่วนผู้ถือหุ้นล่าสุด (ณ วันที่ 12 ก.ค. 22) ของบริษัท ประกอบด้วย ‘กลุ่มบริษัทพรูเด็นเชียล’ ถือหุ้นอยู่ที่ 59.5% และ ‘บมจ.ธนาคารทหารไทยธนชาต’ (ttb) ถือหุ้นอยู่ที่ 40.5% ซึ่งในช่วง 4-5 ปีจากนี้ ก็มีความเป็นไปได้ที่จะขยายกรอบการถือหุ้นของกลุ่มพรูเดนเชียลเพิ่มขึ้นจากปัจจุบันและมีโอกาสที่จะไปถือทั้งหมด 100% ได้เช่นกัน ไม่เพียงเท่านี้บริษัทยังคงเป้าหมายที่จะขึ้นไปติด “Top5” บลจ.ที่มีสินทรัพย์ภายใต้การบริหารใหญ่สุดในอุตสาหกรรมกองทุนไทยให้ได้ในช่วง 3 – 4 ปี ข้างหน้า โดยตั้งเป้าการเติบโตเฉลี่ย 6-7% ต่อปี ซึ่งปัจจุบันก็ไม่ได้ห่างไกลเป้าหมายแต่ประการ

(อดิศร เสริมชัยวงศ์)

“การเติบโตหลักๆ จะมาจากธุรกิจกองทุนรวมและกองทุนสำรองเลี้ยงชีพ ในส่วนของกองทุนส่วนบุคคลคงเน้นไปที่การตอบโจทย์ลูกค้าที่สนใจจะกระจายการลงทุนไปต่างประเทศเป็นหลัก ปัจจุบันบริษัทมีสินทรัพย์ภายใต้การจัดการสุทธิ (AUM) ของกองทุนรวมต่างประเทศ (FIF) โดยรวมกว่า 106,950 ล้านบาท (ข้อมูล ณ มิ.ย. 22) มากเป็น ‘อันดับ 3’ ของอุตสาหกรรม และมีอัตราการเติบโตของสินทรัพย์เฉลี่ย 12.5% ต่อปี เทียบกับการเติบโตของอุตสาหกรรมเฉลี่ยที่ 5.2% ต่อปี ในช่วง 6 ปีที่ผ่านมา ถือว่าเป็นหนึ่งใน ‘จุดเด่น’ ของบริษัทเช่นกัน”

ชูกลยุทธ์ 3 เสาหลัก...เดินหน้าสู่ตัวเลือกการลงทุน “อันดับต้น” ของคนไทย

ในการขับเคลื่อนธุรกิจของบริษัทให้เติบโตไปอีกขั้นในฐานะผู้เชี่ยวชาญชั้นนำด้านการลงทุนที่แข็งแกร่งเพื่อผู้ลงทุนชาวไทย บริษัทมีแนวทางการดำเนินงานผ่านกลยุทธ์ 3 เสาหลัก ได้แก่ Global Access with Asia Focus, Investment Advisory & Market Insights และ Holistic Health & Wealth ที่จะทำให้เข้าถึงความต้องการของนักลงทุนทุกกลุ่มได้อย่างครอบคลุม


“ปัจจุบันบริษัทมีฐานลูกค้ากองทุนรวมที่เป็นบัญชีที่ Active กว่า 272,000 ราย และเราจะไปนำเอาบัญชีที่ไม่ Active อีกว่าแสนบัญชีให้กลับมาด้วย มีตัวแทนขายกว่า 55 แห่ง มีกองทุนรวมหลังรวมกันประมาณ 180 กอง ซึ่งแผนในระยะสั้นจะ ‘ยุบรวมกองทุน’ ที่มีนโยบายทับซ้อนกันเพื่อเพิ่มประสิทธิภาพในการบริหารลง 40 – 50 กอง ซึ่งจะต้องขอมติจากผู้ถือหน่วยต่อไปคาดว่าในช่วงต้นปีหน้ากองทุนของบริษัทจะลดลงเหลือ 100 -120 กองได้ตามแผน”


“สูตรโตแบบเร่งรัด” นี้...ดูจะเป็นโมเดลที่ตอบโจทย์สำหรับฝั่ง “ผู้ซื้อ” ได้เป็นอย่างดี ในขณะที่ “ผู้ถือหน่วย” ของบลจ.เดิมก็ไม่ได้รับผลกระทบแต่ประการใด และดูน่าจะได้ประโยชน์เพิ่มขึ้นด้วย ในอนาคตก็ยังไม่มีใครรู้ว่า...จะมีบลจ.ไหนถูกช้อปไปอีกหรือเปล่า? แต่ก็ไม่ใช่เรื่องที่น่ากังวลแต่ประการใด เมื่อมีบลจ.ที่หายไป ก็จะมี ‘บลจ.หน้าใหม่’ สลับเข้ามาในธุรกิจนี้เป็นระยะๆ เช่นเดียวกัน ก็อย่างที่บอก “ตลาดกองทุน” นั้น ใหญ่พอสำหรับทุกคน