สาระ Fund วันละนิด: วันนี้จะพาไปส่องดูผลงานของ “กองทุนรวม” ในช่วง 8 เดือนแรกที่ผ่านมากันบ้าง มองไปทางไหนก็ “แดงไปหมด” จาก 39 ประเภทกองทุน (ที่มา: สมาคมบริษัทจัดการลงทุน (AIMC)) มีเพียง 8 ประเภท คิดเป็น 20.51% ที่ยังพอ “เขียว” ให้เห็นบ้างประปราย


และใน 8 ประเภทกองทุนที่มีผลงานเป็นบวกได้ เป็นกลุ่ม “กองทุนตราสารหนี้” ถึง 3 ประเภท


สะท้อนถึง “มรสุมการลงทุน” ในปีนี้ที่หนักหนาสาหัสเอาการได้เป็นอย่างดี และยังดูไม่มีทีท่าว่าจะลดดีกรีความรุนแรงลงในระยะเวลาอันสั้นแต่ประการใด หลักๆ ยังมาจาก 3 ปัจจัยหลัก ทั้ง “ดอกเบี้ยขาขึ้น-เงินเฟ้อสูง-เศรษฐกิจชะลอตัว” นั่นเอง


แต่ถ้ามองภาพ “ระยะยาว” ขึ้น ย้อนหลัง 10 ปี มี 35 ประเภทกองทุนที่ผลงานยาวนานพอนั้น ส่วนใหญ่จะให้ผลตอบแทน “เป็นบวก” มีเพียง 5 กลุ่มเท่านั้น ที่ผลงาน “ติดลบ” คิดเป็นสัดส่วนเพียง 14.29%


จะเห็นภาพที่ “แตกต่าง” ระหว่างการมอง ‘ระยะสั้น’ และ ‘ระยะยาว’ อยู่พอสมควร!!!


ซึ่งทีมงาน ‘Wealthythai’ ได้สรุปผลงานกลุ่มกองทุนในช่วง 8 เดือนแรก ทั้งที่ “ดิ่งหนักทะลุ -20%” และ “แข็งแกร่ง” ยืนบวกได้เอาไว้ข้างล่างแล้ว ตามไปดูพร้อมๆ กันได้เลย

เปิด Bottom6 “กองทุน” ผลงาน 8 เดือนแรก “ดิ่งหนักทะลุ -20%”…“กองหุ้นเทคฯ” รูดมากสุดเฉลี่ย -34.98%

ต้องบอกว่า “มรสุมการลงทุน” ครั้งนี้รุนแรงมากพอตัว สะท้อนผ่าน 80% ของกองทุนที่ผลงาน “แดงเดือด” ในช่วง 8 เดือนแรก ได้เป็นอย่างดี ผลกระทบมากบ้าง น้อยบ้าง แตกต่างกันออกไป แต่ที่อาการหนักสุดมีด้วยกัน 6 กลุ่ม ที่ “ผลงานดิ่งทะลุ -20%” กันเลยทีเดียว และเป็นกลุ่มกองทุนที่เคยได้รับความสนใจจากนักลงทุนไทยและนักลงทุนทั่วโลกมาในช่วงก่อนหน้า ที่ติดลบหนักสุดก็ไม่ใช่ใครที่ไหน “กองหุ้นเทคโนโลยี” นั่นเอง ผลงานช่วง 8 เดือนแรก เฉลี่ยติดลบมากถึง -34.98%

“ตามมาด้วย ‘กองหุ้นสหรัฐ’ -24.70%, ‘กองหุ้นโลก’ -22.21%, ‘กองหุ้นจีน’ -21.55%, ‘กองหุ้นยุโรป’ -21.35% และ ‘กองหุ้นตลาดเกิดใหม่’ -20.39%”


ถือว่าได้รับผลกระทบในปีนี้ไปกันค่อนข้างหนัก แต่ถ้ามอง “ผลตอบแทนระยะยาว” ย้อนหลัง 10 ปี ส่วนใหญ่ยังให้ผลตอบแทนเฉลี่ยที่ ‘เป็นบวก’ จะมีเพียงกลุ่ม ‘กองหุ้นตลาดเกิดใหม่’ เท่านั้นที่ย้อนหลัง 10 ปี ยังคงติดลบเล็กน้อย -0.13% ต่อปี

“กองทุนพลังงาน” & “กองทุนไทย” ผลตอบแทนแกร่งช่วง 8 เดือนแรก...“กองทุนน้ำมัน” แชมป์ผลงานดีสุดเฉลี่ย +26.90%

ส่วน Top5 กลุ่มกองทุนที่มีผลงาน “แข็งแกร่ง” ในช่วง 8 เดือนแรกนั้น ก็เป็นไปตามคาดนำมาโดย “กองทุนน้ำมัน” ผลตอบแทนเฉลี่ยสูงสุด +26.90% และ “กองหุ้นพลังงาน” +5.48% อานิสงส์จากราคาพลังงานที่ปรับตัวสูงขึ้นในช่วงที่ผ่านมา

แต่ในส่วนของ “กองทุนนำมัน” ผลตอบแทนระยะยาวย้อนหลัง 10 ปี ยังคง ‘ติดลบ’ อยู่เฉลี่ย -5.85% ต่อปี สะท้อนให้เห็นถึงความผันผวนของราคาน้ำมันโลกในช่วงทศวรรษที่ผ่านมาได้เป็นอย่างดี


“และกลุ่ม ‘กองทุนไทย’ เองก็ติดโผเข้ามาด้วยถึง 3 กลุ่ม ได้แก่ ‘กองดัชนีSET50’ +3.46%, ‘กองอสังหาริมทรัพย์ไทย (Free Hold) +1.80% และ ‘กองหุ้นขนาดใหญ่’ +0.69% เช่นเดียวกันภาพการลงทุนระยะยาวใน “หุ้น” นั้น ก็ยังสามารถสร้างผลตอบแทนย้อนหลัง 10 ปี เฉลี่ยเป็นบวกกันถ้วนหน้า”


“ผลงานกองทุน” จึงควรมองให้ครบถ้วนในทุกระยะ ทั้ง “สั้น-กลาง-ยาว’ ในทุกช่วงเวลา จะได้มองเห็นภาพได้ชัดขึ้นและสามารถนำมาใช้ประกอบการตัดสินใจในการ “จัดสรรเงินลงทุน” (Asset Allocation) ของตัวคุณเองได้อย่างเหมาะสมด้วย เพราะหากโฟกัส ‘ระยะสั้น’ เพียงอย่างเดียว ก็อาจทำให้ ‘พลาดโอกาสลงทุนระยะยาว’ เพราะผวาและเดินออกจากตลาดเอาได้ง่ายๆ โดยเฉพาะในปีที่ตลาดการลงทุนไม่เป็นใจเช่นปีนี้