กองทุนติดดาว: กลับมาอีกครั้งกับคอลัมน์ประจำสัปดาห์อย่าง “กองทุนติดดาว” กองทุนที่ได้เรทติ้ง “Morningstar 5 ดาว” จัดเป็นกองทุนหัวกะทิที่มี ‘ผลตอบแทนปรับด้วยความเสี่ยง’ (Risk-adjusted returns) ดีสุด 10% แรกของกลุ่ม ตามสูตรลับเฉพาะของคนกลางอย่าง “Morningstar” ซึ่งเป็นองค์กรที่จัดอันดับกองทุนรวมที่ได้รับการยอมรับจากนักลงทุนทั่วโลก


ครั้งนี้เป็นกองทุนในกลุ่ม “Equity General” ที่มีจุดเด่นเน้นลงทุนใน “หุ้นไทย” ที่มีปัจจัยพื้นฐานดีไม่น้อยกว่า 80% ของ NAV


และเป็นกองทุนรวมที่ขายให้แก่ผู้ลงทุนที่เป็น “กองทุนสำรองเลี้ยงชีพ” ที่อยู่ภายใต้การบริหารของบริษัทจัดการเท่านั้น นั่นทำให้กองทุนอาจมีการกระจุกตัวของการถือหน่วยลงทุนของบุคคลหรือกลุ่มบุคคลใดเกิน 1 ใน 3 ของจำนวนหน่วยลงทุนทั้งหมดนั่นเอง


ในวันนี้ทาง ‘Wealthy Thai’ ก็ได้ทำการเสาะหา “กองทุนรวมหุ้น” สำหรับลูกค้ากองทุนสำรองเลี้ยงชีพ ที่มีผลงานโดดเด่นน่าสนใจมาฝากกัน

“KPVDEQ”...เฟ้น “หุ้นไทย” พื้นฐานดี ตอบโจทย์ลูกค้า “PVD” 

โดยกองทุนที่เราหยิบขึ้นมาในครั้งนี้มีชื่อว่า “กองทุนเปิดเค หุ้นทุน สำหรับกองทุนสำรองเลี้ยงชีพ” หรือ  “KPVDEQ” ซึ่งอยู่ภายใต้การบริหารจัดการของ ‘บริษัทหลักทรัพย์จัดการกองทุน กสิกรไทย จำกัด’ และยังสร้างทำผลการดำเนินงานที่โดดเด่นจนทำให้เป็นกองทุนที่ “มอร์นิ่งสตาร์” ยกให้เป็นกองทุน “5 ดาว”


สำหรับรายละเอียดของ KPVDEQ เป็นกองทุนที่จะลงทุนตราสารทุนหรือหุ้นไทยเป็นหลัก ซึ่งมีนโยบายเปิดให้มีการลงทุนในกองทุนรวมอื่นภายใต้ บลจ. เดียวกัน​ โดยจัดตั้งและจดทะเบียนขึ้นในวันที่ 9 ส.ค. 62 จนถึงปัจจุบัน (ณ วันที่ 12 ธ.ค. 66)  มีมูลค่าทรัพย์สินสุทธิอยู่ที่ 1,327,289,914 บาท และมูลค่าหน่วยลงทุนอยู่ที่ 9.62 บาทต่อหน่วย


“ในส่วนของนโยบายลงทุนหลักกองทุนจะลงทุนในตราสารทุนโดยมีฐานะการลงทุนสุทธิในตราสารทุนโดยเฉลี่ยในรอบปีบัญชีไม่น้อยกว่า 80% ของมูลค่าทรัพย์สินสุทธิของกองทุน นอกจากนี้กองทุนอาจลงทุนในตราสารทางการเงินใดๆ เงินฝากหรือตราสารเทียบเท่าเงินฝาก หน่วย CIS หน่วย property หน่วย infra ธุรกรรมประเภทการซื้อโดยมีสัญญาขายคืนและธุรกรรมประเภทการให้ยืมหลักทรัพย์”


รวมทั้งอาจลงทุนในสัญญาซื้อขายล่วงหน้ามิได้มีวัตถุประสงค์เพื่อลดความเสี่ยง (Non-Hedging) เพื่อการเพิ่มประสิทธิภาพการบริหารการลงทุนและตราสารที่มีลักษณะของสัญญาซื้อขายล่วงหน้าแฝง รวมทั้งหลักทรัพย์หรือทรัพย์สินอื่น หรือการหาดอกผลโดยวิธีอื่นที่ไม่ขัดต่อกฏหมาย ก.ล.ต. โดยอาจลงทุนในตราสารที่มีอันดับความน่าเชื่อถือต่ำกว่าที่สามารถลงทุนได้และตราสารหนี้ที่ไม่ได้รับการจัดอันดับความน่าเชื่อถือได้

หน้าตาพอร์ต...สไตล์ “หุ้นใหญ่” ที่เป็นส่วนผสมระหว่าง “หุ้นเติบโต” และ “หุ้นคุณค่า”

จากนโยบายลงทุนทำให้หน้าตาหุ้นในพอร์ตของ ‘กอง KPVDEQ’ มีบุคลิกของหุ้นสไตล์ “หุ้นใหญ่” ที่เป็นส่วนผสมระหว่าง “หุ้นเติบโต” (Growth) และ “หุ้นคุณค่า” (Value) เป็นสำคัญ


ทั้งนี้ การจัดสรรเงินลงทุนหรือการกระจายเม็ดเงินลงทุน (ณ วันที่ 31 ต.ค. 23) แบ่งเป็นรายอุตสาหกรรม 5 อันดับแรก ประกอบไปด้วย

-พลังงานและสาธารณูปโภค              12.01%

-พาณิชย์                                       11.70%

-ธนาคาร                                      11.43%

-ขนส่งและโลจิสติกส์                       9.81%

-พัฒนาอสังหาริมทรัพย์                   9.47%


“โดยหุ้นที่กองทุนลงทุนมากสุด 4 อันดับแรก ก็เป็นหุ้นช้ำนำของแต่ละกลุ่มที่นักลงทุนรู้จักกันเป็นอย่างดี ไม่ว่าจะเป็น AOT, CPALL, GULF และ KBANK ตามลำดับ”

“ในแง่ผลการดำเนินงานย้อนหลังของกอง KPVDEQ ตั้งแต่จัดตั้ง (ข้อมูล ณ วันที่ 31 ต.ค. 23) นั้นยังคงติดลบอยู่ -0.95% ต่อปี (ดัชนีชี้วัด -1.39% ต่อปี) ส่วนความผันผวนของความผลการดำเนินงานที่จะเฉลี่ยอยู่ที่ 18.52% ต่อปี (ดัชนีชี้วัด 17.70% ต่อปี) แต่อย่างไรก็ดีในช่วง 5 ปีกองทุนเคยมีผลขาดทุนสูงสุด (Maximum Drawdown) อยู่ที่ -38.35%”

ขายลูกค้า “กองทุนสำรองเลี้ยงชีพ”...เงินลงทุนขั้นต่ำ “ครั้งแรก” และ “ครั้งถัดไป” ไม่กำหนด

สำหรับกอง ‘KPVDEQ’ เป็นกองทุนรวมที่ขายให้แก่ผู้ลงทุนที่เป็น “กองทุนสำรองเลี้ยงชีพ” ที่อยู่ภายใต้การบริหารของบริษัทจัดการเท่านั้น โดยกองทุนไม่ได้มีเงื่อนไขหรือข้อบังคับถึงจำนวนมูลค่าลงทุนขั้นต่ำของ “การซื้อครั้งแรก” และ “ครั้งถัดไป” เช่นเดียวกันมูลค่าขั้นต่ำของการขายคืนและยอดคงเหลือขั้นต่ำ สำหรับระยะเวลาการรับเงินค่าขายคืนคือ 3 วันทำการหลังจากวันทำรายการขายคืน (T+3)

“ส่วนช่องทางการซื้อขาย ด้วยที่กองทุน​ดังกล่าวจะเสนอขายให้แก่ผู้ลงทุนที่เป็นกองทุนสำรองเลี้ยงชีพที่อยู่ภายใต้การบริหารของบริษัทจัดการเท่านั้น จึงสามารถทำได้เพียงผ่านรูปแบบออฟไลน์หรือบริษัทหลักทรัพย์จัดการกองทุน กสิกรไทย จำกัด”  


สำหรับผู้ที่สามารถลงทุนระยะยาว โดยคาดหวังผลตอบแทนในระยะยาวที่ดีกว่าการลงทุนในตราสารหนี้ทั่วไป การลงทุนใน “กองทุนหุ้น” ก็ถือเป็นทางเลือกที่น่าสนใจและตอบโจทย์ได้เป็นอย่างดี


ผลการดำเนินงานในอดีตของกองทุน มิได้เป็นสิ่งยืนยันผลการดำเนินงานในอนาคต ผู้ลงทุนควรทำความเข้าใจ ลักษณะสินค้า เงื่อนไข ผลตอบแทน และความเสี่ยงก่อนตัดสินใจลงทุน