บริษัทหลักทรัพย์ กรุงศรี จำกัด (มหาชน) ประเมิน SET แกว่งตัวกรอบ 1,360 - 1,380 จุด ภาวะตลาดได้แรงหนุนจากตัวเลข PMI ภาคการผลิตสหรัฐฯหดตัวลงต่อเนื่องส่งผลให้ FED มีแนวโน้มลดอัตราดอกเบี้ยลง ซึ่งกดให้ US bond yield และค่าเงิน USD อ่อนตัว อย่างไรก็ตาม Fund flow ต่างชาติที่ไหลออกจะยังเป็นแรงกดดันให้ภาวะตลาดผันผวน


สำหรับกลยุทธ์การลงทุน: Selvectie buy PTTEP TOP SPRC BCP BSRC PTTGC ราคาน้ำมันดิบทรงตัวระดับสูง MTC SAWAD KTC อานิสงส์ Bond yield อ่อนตัวลง AOT AAV BA CENTEL ERW MINT SPA อานิสงส์ฟรีวีซ่าไทย-จีน


ส่วนหุ้นแนะนำวันนี้ KTC (ปิด 43.75 ซื้อ/เป้า IAA Consensus 47 บาท) ดักเก็งกำไร KTC คาดได้ประโยชน์มากสุดจากข่าวธนาคารและผู้ให้บริการบัตรเครดิตประกาศปรับขึ้นค่าธรรมเนียม 1% จากการรูดซื้อสินค้าด้วยสกุลเงินบาทที่ร้านค้าและร้านค้าออนไลน์ที่จดทะเบียนในต่างประเทศเริ่ม 1 พ.ค. 2024 นี้


IVL (ปิด 23.70 ซื้อ/เป้า IAA Consensus 27 บาท) ได้ Sentiment บวก โดยตรงจากดัชนี Global PMI ภาคการผลิตเดือน ก.พ.ปรับตัวขึ้นสู่ระดับ 50.3 จาก 50 ในเดือน ม.ค. นับเป็นการปรับขึ้นเหนือระดับ 50 เป็นครั้งแรกในรอบ 18 เดือน


ประเด็นสำคัญวันนี้ Global PMI ปรับขึ้นเหนือระดับ 50 เป็นครั้งแรกในรอบ 18 เดือน: ดัชนี PMI ภาคการผลิตของโลก (Global PMI) มีสัญญาณบวกโดยเดือน ก.พ. Global PMI ปรับขึ้นสู่ระดับ 50.3 จาก 50 ในเดือน ม.ค.นับเป็นการปรับขึ้นเหนือระดับ 50 เป็นครั้งแรกในรอบ 18 เดือน สะท้อนภาคการผลิตของโลกกลับมาฟื้นตัว เป็นบวกผลประกอบการและ Sentiment การลงทุนของหุ้นในกลุ่มพลังงานและกลุ่มปิโตรเคมี


คาดเงินเฟ้อทั่วไปของไทยยังติดลบแต่เป็นผลจากปัจจัยชั่วคราว : ไม่เพียงพอที่จะกดดันให้แบงก์ชาติลดดอกเบี้ย เบื้องต้น Consensus คาดอัตราเงินเฟ้อทั่วไป (Headline CPI) เดือน ก.พ. จะอยู่ที่ระดับ -0.8% ถึง -0.9% ลดลงจาก -1.1% ในเดือน ม.ค. เป็นผลจากมาตรการลดค่าครองชีพของภาครัฐ ทำให้ระดับราคาสินค้ายังอยู่ในระดับต่ำ อาทิ ลดค่าไฟฟ้า และราคาน้ำมันดีเซล ส่วนอัตราเงินเฟ้อพื้นฐาน (Core CPI) คาดว่าจะอยู่ที่ระดับ 0.47%-0.5% จาก 0.52% ในเดือน ม.ค.


พรุ่งนี้ประชุมสภาประชาชนแห่งชาติจีนเป้าหมาย GDP ไม่ควรต่ำกว่า ระดับ 5%: จีนจะจัดประชุมสองสภาในวันที่ 4 และ 5 ก.พ. นี้ โฟกัสหลักอยู่ในวันที่ 5 คือการประชุมสภาประชาชนแห่งชาติจีนเพื่อกำหนดกรอบเป้าหมาย GDP ในปีนี้ นักลงทุนส่วนใหญ่คาดรัฐบาลจีนจะกำหนดกรอบเป้าหมาย GDP เท่ากับปีที่ผ่านมาที่ระดับ 5% หากเป็นไปตามนี้การตอบสนองของตลาดจะอยู่ในโทนเป็น กลาง (สูงกว่า 5% เป็น Positive แต่ต่ำกว่า 5% เป็น Negative Surprise)